沐涵
日內(nèi)重點(diǎn)關(guān)注
股市
美股周四收高，道指和標(biāo)普 500 指數(shù)連續(xù)第八個(gè)交易日上漲，此前微軟和 Meta 兩家巨頭的強(qiáng)勁業(yè)績緩解了市場對(duì)人工智能支出的擔(dān)憂。受云計(jì)算業(yè)務(wù) Azure 樂觀的季度增長預(yù)期推動(dòng)，微軟大漲 7.6%，收于1月底以來最高。盤中稍早，這一漲勢一度使微軟超越蘋果 ，成為全球市值最高的公司。
Meta Platforms在強(qiáng)勁的廣告業(yè)績支撐下公布高于預(yù)期的營收后上漲 4.2%，收于4月9日以來最高。
這些業(yè)績幫助緩解了人們對(duì)近年來人工智能方面的大規(guī)模支出不會(huì)得到回報(bào)的擔(dān)憂，也緩解了人們對(duì)特朗普總統(tǒng)的關(guān)稅可能會(huì)影響經(jīng)濟(jì)增長的擔(dān)憂。
Villere & Co投資組合經(jīng)理Lamar Villere稱：很高興這一天受財(cái)報(bào)推動(dòng)，而不是僅僅談?wù)撽P(guān)稅，所以在這方面有點(diǎn)令人耳目一新，我們談?wù)摰氖墙?jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)和財(cái)報(bào)。當(dāng)然，當(dāng)你看到像微軟和Meta 這樣規(guī)模的公司，都取得了很好的盈利，你就會(huì)相信他們的動(dòng)能還沒有耗盡。
道瓊斯工業(yè)指數(shù)上漲0.21%，報(bào)40752.96點(diǎn)；標(biāo)普500指數(shù)上漲0.63%，報(bào)5604.14點(diǎn)；納斯達(dá)克指數(shù)上漲1.52%，報(bào)17710.74點(diǎn)。
迄今為止財(cái)報(bào)季相對(duì)穩(wěn)健，盡管被美國貿(mào)易政策頻繁變化所帶來的影響一直籠罩，許多公司都下調(diào)或撤回了財(cái)測。根據(jù) 倫敦證交所集團(tuán)(LSEG) 的數(shù)據(jù)，預(yù)計(jì)標(biāo)普 500 指數(shù)第一季度盈利將同比增長 12.9%， 4 月 1 日的預(yù)期為 8%。
收盤后，亞馬遜因財(cái)報(bào)顯示云部門增長滯后而下跌近4%， "科技七雄 "之一的蘋果也將在收盤后發(fā)布財(cái)報(bào)。
蘋果收漲0.4%，稍早在平盤上下拉鋸，此前聯(lián)邦法官裁定該公司違反了美國法院關(guān)于改革其 App Store 的命令。
道指創(chuàng)下一年來最長漲勢，標(biāo)普指數(shù)創(chuàng)下 8 月以來最長漲勢?？萍及鍓K和通信服務(wù)板塊領(lǐng)漲，分別上漲2.2%和 1.6%。
經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)喜憂參半。上周美國初請(qǐng)失業(yè)金人數(shù)高于預(yù)期，可能暗示關(guān)稅宣布后裁員人數(shù)將增加。周五將公布美國政府的就業(yè)報(bào)告。
供應(yīng)管理協(xié)會(huì)(ISM)的采購經(jīng)理人指數(shù)(PMI) 數(shù)據(jù)顯示，4 月美國制造業(yè)進(jìn)一步萎縮，但強(qiáng)于路透調(diào)查經(jīng)濟(jì)學(xué)家的預(yù)期。投入價(jià)格居高不下。
金市
黃金周四跌至兩周低點(diǎn)，受貿(mào)易緊張局勢緩和的信號(hào)和多國假期的影響，同時(shí)市場還關(guān)注周五的美國非農(nóng)就業(yè)報(bào)告，以判斷經(jīng)濟(jì)前景。
現(xiàn)貨金報(bào)每盎司3211.53美元，下跌2.3%，盤初觸及4月14日以來最低點(diǎn)。美國期金收低2.9%，報(bào)3222.20美元。
RJO Futures 的高級(jí)市場策略師 Bob Haberkorn 說，有跡象表明即將達(dá)成貿(mào)易協(xié)議，冒險(xiǎn)交易正在進(jìn)行，導(dǎo)致避險(xiǎn)黃金市場出現(xiàn)一些獲利回吐。"
美國總統(tǒng)特朗普表示，可能與印度、日本和韓國達(dá)成貿(mào)易協(xié)議。周三的數(shù)據(jù)顯示，美國第一季度經(jīng)濟(jì)萎縮，3月份美國個(gè)人消費(fèi)支出物價(jià)指數(shù)持平?，F(xiàn)在，所有的目光都集中在周五公布的美國非農(nóng)就業(yè)報(bào)告上。
美聯(lián)儲(chǔ)決策者表示，在有明確跡象表明通脹率將降至 2% 的目標(biāo)或潛在的就業(yè)市場惡化之前，利率將保持不變。
現(xiàn)貨白銀下跌1.4%，至32.13美元；鉑金下跌0.6%，至961.05美元；鈀金上漲0.4%，至941.33美元。
油市
油價(jià)周四收盤上漲近2%，此前美國總統(tǒng)特朗普在美伊第四輪會(huì)談推遲后威脅要對(duì)伊朗實(shí)施二級(jí)制裁。布倫特原油期貨報(bào)收于每桶62.13美元，上漲1.8%；美國原油期貨報(bào)收于每桶59.24美元，上漲1.8%。
特朗普說，所有對(duì)伊朗石油或石化產(chǎn)品的購買都必須停止，任何從伊朗購買石油或石化產(chǎn)品的國家或個(gè)人都將立即受到二級(jí)制裁。
在他發(fā)表上述言論之前，原定于周六在羅馬舉行的有關(guān)伊朗核計(jì)劃的會(huì)談被推遲。一位伊朗高級(jí)官員告訴路透記者，新的會(huì)談日期將取決于美國的態(tài)度。
Lipow Oil Associates 公司總裁Andrew Lipow說："如果特朗普政府成功地對(duì)購買伊朗石油實(shí)施二級(jí)制裁，可能會(huì)導(dǎo)致每天的供應(yīng)量減少約150萬桶。當(dāng)前較低的油價(jià)為特朗普政府提供了更嚴(yán)格執(zhí)行這些制裁的支持，特別是在 OPEC+ 的產(chǎn)量遠(yuǎn)超配額并尋求進(jìn)一步增產(chǎn)的情況下。"
三位熟悉OPEC+談判的人士表示，幾個(gè)OPEC+成員國將建議該組織在6月份連續(xù)第二個(gè)月加速增產(chǎn)。OPEC+八國將于5月5日舉行會(huì)議，決定6月份的產(chǎn)量計(jì)劃。
與此同時(shí)，消息人士告訴路透記者，沙特阿拉伯正在告訴盟友和行業(yè)專家，它不愿意通過削減供應(yīng)來支撐石油市場，并且可以應(yīng)對(duì)長期的低價(jià)。
然而，在需求方面，周三的數(shù)據(jù)顯示，美國經(jīng)濟(jì)在第一季度出現(xiàn)了三年來的首次萎縮，由于企業(yè)競相避免關(guān)稅帶來的更高成本，大量進(jìn)口商品涌入美國，凸顯了特朗普不可預(yù)測的貿(mào)易政策的破壞性影響。
匯市
美元周四繼續(xù)反彈，受上月超賣后的一些技術(shù)性買盤推動(dòng)，投資者對(duì)美國與其貿(mào)易伙伴之間達(dá)成關(guān)稅協(xié)議更加樂觀。隨著許多市場因假期休市，周四交投較平時(shí)有所減少。
日元急挫，此前日本央行因美國關(guān)稅影響而下調(diào)經(jīng)濟(jì)增長預(yù)期，并維持利率不變。日元兌美元觸及四周最低。美元兌日元上漲1.7%，至145.52日元，創(chuàng)下2024年11月以來的最大單日漲幅。
日元兌歐元跌至四個(gè)月最低。歐元兌日元紐約盤尾上漲 1.4%，報(bào)164.29日元，創(chuàng)下兩個(gè)月來的最大單日漲幅。
日本央行決策者一致支持維持利率不變，決定也符合預(yù)期，但下調(diào)前景降低了未來加息的可能性。日本央行現(xiàn)預(yù)計(jì)基本通脹率將在 2026 財(cái)年下半年及以后達(dá)到 2% 的目標(biāo)水平，比 1 月預(yù)測的時(shí)間推遲了一年。美元廣泛上漲，投資者評(píng)估美國與貿(mào)易伙伴達(dá)成協(xié)議的前景。
財(cái)政部長貝森特和美國國家經(jīng)濟(jì)委員會(huì)主任哈西特周四表示，希望在緩解貿(mào)易緊張局勢方面取得進(jìn)展。美國總統(tǒng)特朗普周三表示，與印度、韓國和日本的 "潛在 "貿(mào)易協(xié)議即將達(dá)成。
道明證券全球外匯策略師 Jayati Bharadwaj 稱：特朗普政府已經(jīng)意識(shí)到，他們在關(guān)稅問題上可能已經(jīng)過頭了，他們正試圖給出進(jìn)行談判的可能性。
午后交易中，歐元兌美元一度跌至三周最低，紐約盤尾下跌0.4%，報(bào)1.1286美元，英鎊兌美元下跌 0.4%，報(bào)1.3284 美元 。
美元兌瑞郎攀升 0.6%，報(bào)0.8311 瑞郎 。
市場參與者目前正在關(guān)注周五的美國非農(nóng)就業(yè)報(bào)告，以了解有關(guān)美聯(lián)儲(chǔ)何時(shí)恢復(fù)降息的線索。華爾街經(jīng)濟(jì)學(xué)家預(yù)測，3月新增就業(yè)崗位13萬個(gè)，2月為22.8萬個(gè)。周四的美國數(shù)據(jù)顯示經(jīng)濟(jì)持續(xù)趨弱。
美國上周初請(qǐng)失業(yè)金人數(shù)升至兩個(gè)月最高。在截至4月26日的一周里，初請(qǐng)失業(yè)金人數(shù)猛增18000人，達(dá)到24.1萬人，為2月以來的最高水平。
另一份報(bào)告顯示，4月美國制造業(yè)進(jìn)一步萎縮，進(jìn)口商品關(guān)稅使供應(yīng)鏈緊張，推高投入品價(jià)格，這支持了出現(xiàn)滯脹的說法。
澳元兌美元紐約盤尾下跌0.3%，報(bào)0.6385美元，此前在4 月大漲，一度創(chuàng)下數(shù)月高位。
國際要聞
美國勞工部暫停了拜登時(shí)代的零工規(guī)定
美國勞工部將不再執(zhí)行拜登時(shí)代的一項(xiàng)規(guī)定，該規(guī)定使公司更難聘用獨(dú)立承包商，目前該部門正在努力取消這項(xiàng)規(guī)定。這項(xiàng)公告于5月1日在一份執(zhí)法指南中發(fā)布，標(biāo)志著撤銷該規(guī)定的計(jì)劃得以實(shí)施，特朗普政府此前已暗示將撤銷該規(guī)定，以回應(yīng)針對(duì)該政策的未決訴訟。勞工部的新聞稿稱：“指示機(jī)構(gòu)調(diào)查人員不要將2024年規(guī)定的分析應(yīng)用于當(dāng)前的執(zhí)法事務(wù)。這種方法為企業(yè)和工人在應(yīng)對(duì)現(xiàn)代工作安排時(shí)提供了更清晰的思路，同時(shí)解決了法律和監(jiān)管問題。”這項(xiàng)決定對(duì)反對(duì)該規(guī)定的商業(yè)團(tuán)體來說是一個(gè)重大勝利。他們敦促政府加快廢除該規(guī)定的步伐，認(rèn)為該機(jī)構(gòu)在該規(guī)定仍然有效的情況下將企業(yè)置于困境。
美國證實(shí)加拿大及墨西哥汽車零部件免關(guān)稅
美國海關(guān)和邊境保護(hù)局當(dāng)?shù)貢r(shí)間5月1日證實(shí)，加拿大和墨西哥制造的汽車零部件屬于《美加墨協(xié)議（USMCA）》的一部分，將免于25%的關(guān)稅，該關(guān)稅將于5月3日生效。
媒體：歐盟計(jì)劃加購500億歐元美國商品 以期解決貿(mào)易問題
據(jù)報(bào)道，歐盟首席談判代表表示，布魯塞爾方面希望增加500億歐元的美國商品采購量，以解決貿(mào)易關(guān)系中的“問題”，并補(bǔ)充稱，歐盟在達(dá)成協(xié)議方面正在取得“一定進(jìn)展”。不過歐盟貿(mào)易專員謝夫喬維奇表示，歐盟不會(huì)接受美國對(duì)其商品繼續(xù)征收10%關(guān)稅作為貿(mào)易談判的公平解決方案。謝夫喬維奇表示，自特朗普政府實(shí)施關(guān)稅以來，美國和歐盟通過多輪面對(duì)面和電話談判取得了進(jìn)展。他補(bǔ)充說，“他的目標(biāo)”仍然是與白宮達(dá)成一項(xiàng)“平衡和公平”的協(xié)議。他表示，隨著雙方達(dá)成購買更多美國天然氣和農(nóng)產(chǎn)品的協(xié)議，這一問題可能會(huì)迅速解決。但他警告稱，要達(dá)成一項(xiàng)“對(duì)我們的成員國和歐洲議會(huì)來說顯然是好的、可接受的”協(xié)議，將“非常困難”。
特朗普：必須停止所有對(duì)伊朗石油產(chǎn)品的購買 否則將受到制裁
美國總統(tǒng)特朗普在社交媒體上警告稱：所有購買伊朗石油或石化產(chǎn)品的行為必須立即停止！任何從伊朗購買石油或石化產(chǎn)品的國家或個(gè)人都將立即受到二級(jí)制裁。他們將不被允許以任何方式或形式與美國做生意。
前“美聯(lián)儲(chǔ)三把手”達(dá)德利：建議美聯(lián)儲(chǔ)通過六大途徑改進(jìn)工作
前美國紐約聯(lián)儲(chǔ)主席（在位時(shí)享有FOMC永久投票權(quán)、號(hào)稱美聯(lián)儲(chǔ)三把手）、彭博專欄作者杜德利（Bill Dudley）認(rèn)為，如果操作得當(dāng)，所謂的貨幣政策框架審查將使美聯(lián)儲(chǔ)能夠更好地應(yīng)對(duì)各種經(jīng)濟(jì)沖擊和政策不確定性，而這正是現(xiàn)任美國政府所擅長的。一份新的三十國集團(tuán)報(bào)告（杜德利作為主要作者）倡導(dǎo)六項(xiàng)關(guān)鍵改革：1. 回歸對(duì)稱的2%通脹目標(biāo)。2. 力爭實(shí)現(xiàn)與2%通脹目標(biāo)相一致的就業(yè)水平。3. 當(dāng)通脹和就業(yè)這兩個(gè)目標(biāo)發(fā)生沖突時(shí)，哪個(gè)目標(biāo)更優(yōu)先？4. 建立量化寬松和緊縮政策的框架。5. 在每次政策制定會(huì)議結(jié)束時(shí)公布工作人員的基準(zhǔn)預(yù)測和備選預(yù)測。6. 制定前瞻性指引框架。
澤連斯基：美烏礦產(chǎn)協(xié)議將提交烏拉達(dá)批準(zhǔn)
當(dāng)?shù)貢r(shí)間5月1日，烏克蘭總統(tǒng)澤連斯基表示，烏政府團(tuán)隊(duì)發(fā)布了有關(guān)與美國經(jīng)濟(jì)伙伴關(guān)系的報(bào)告。他表示，烏美礦產(chǎn)協(xié)議已經(jīng)簽署，并將送交烏克蘭最高拉達(dá)批準(zhǔn)，希望確保該協(xié)議不會(huì)出現(xiàn)延誤。他強(qiáng)調(diào)協(xié)議中不涉及債務(wù)，并正在創(chuàng)建一個(gè)復(fù)蘇基金。這是與美國在公平條件下的合作，烏美雙方都可以從合作中獲益。他表示，與美國總統(tǒng)特朗普在梵蒂岡的會(huì)談中談?wù)摿穗p方達(dá)成協(xié)議的準(zhǔn)備情況。事實(shí)上，這可以被看作是梵蒂岡會(huì)議的第一個(gè)成果，他表示期待美烏此次會(huì)談的其他成果。
阿曼外交部：美伊談判因故推遲
當(dāng)?shù)貢r(shí)間5月1日下午，阿曼外交部發(fā)布聲明稱，原定5月3日舉行的伊朗和美國之間的談判因故將重新安排時(shí)間。伊朗外交部證實(shí)了這一消息。當(dāng)天，伊朗外交部證實(shí)了這一消息。伊外交部發(fā)言人巴加埃表示，談判推遲的原因是根據(jù)阿曼外交大臣的提議。巴加埃重申，伊朗愿意通過外交途徑來維護(hù)其正當(dāng)合法利益，并終止針對(duì)伊朗人民的制裁和經(jīng)濟(jì)壓迫。（央視）
美國ISM制造業(yè)指數(shù)創(chuàng)11月以來最大降幅 訂單疲弱疊加產(chǎn)出放緩
美國4月制造業(yè)萎縮幅度創(chuàng)五個(gè)月來最大，訂單疲軟導(dǎo)致產(chǎn)出創(chuàng)2020年以來最大下降。美國供應(yīng)管理協(xié)會(huì)(ISM)周四公布數(shù)據(jù)顯示，4月制造業(yè)指數(shù)下降0.3點(diǎn)至48.7，低于50這一榮枯分水嶺，表明制造業(yè)整體處于萎縮區(qū)間。生產(chǎn)指標(biāo)大幅下滑逾4點(diǎn)至44。投入品價(jià)格指標(biāo)小幅上升。數(shù)據(jù)顯示，關(guān)稅壓力和貿(mào)易政策不確定性正在限制制造業(yè)擴(kuò)張。新訂單連續(xù)第三個(gè)月下滑，未完成訂單加速減少，需求整體偏弱。
“美聯(lián)儲(chǔ)傳聲筒”Nick Timiraos：美國失業(yè)金申請(qǐng)人數(shù)增加或因紐約州學(xué)校放假
“美聯(lián)儲(chǔ)傳聲筒”Nick Timiraos稱，“最近一周，初請(qǐng)和續(xù)請(qǐng)失業(yè)金人數(shù)都有所上升，考慮到季節(jié)性模式，這種情況并不正常，雖然一周的數(shù)據(jù)不能形成趨勢。”潘森宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)家Samuel Tombs回應(yīng)稱，“申請(qǐng)失業(yè)救濟(jì)人數(shù)的上升主要是由紐約州推動(dòng)的。這似乎與紐約公立學(xué)校春季放假的時(shí)間有關(guān)，每年都有學(xué)校放假。季節(jié)性的影響未促進(jìn)突然的上漲。”
國內(nèi)要聞
海南自貿(mào)港“零關(guān)稅”進(jìn)口藥品、醫(yī)療器械政策享惠貨值突破6000萬元
5月1日從?？诤ｊP(guān)獲悉，海南自由貿(mào)易港“零關(guān)稅”進(jìn)口藥品、醫(yī)療器械政策自2024年12月25日在博鰲樂城國際醫(yī)療旅游先行區(qū)落地實(shí)施以來，已有10家醫(yī)院通過政策享惠主體審核。?？诤ｊP(guān)共監(jiān)管“零關(guān)稅”進(jìn)口藥品、醫(yī)療器械申報(bào)總貨值6023.9萬元人民幣，減免稅款818.7萬元人民幣。（央視）
來中國“買買買” “五一”入境游訂單量同比增長173%
在各類利好政策的助力下，外國人來華“中國游”和“中國購”正迎來又一波熱潮。在離境退稅服務(wù)的帶動(dòng)下，我國入境游客流體量持續(xù)擴(kuò)大，“五一”入境游訂單量同比增長173%。上海作為入境游熱門目的地之一，在“五一”期間進(jìn)一步優(yōu)化離境退稅消費(fèi)環(huán)境，讓境外旅客享受到更便捷的服務(wù)。自去年我國推出一系列免簽政策以來，上海入境外籍游客大幅增加，一季度接待入境游客174.3萬人次，同比增長37.1%。在眾多外國游客喜愛打卡的地標(biāo)田子坊，琳瑯滿目的花茶、瓷器、剪紙等中國特色商品受到外國消費(fèi)者的追捧。（央視）
